Wells Fargo annonce les résultats de son offre publique d'achat de titres de créance

24 Juin, 2004, 14:03 BST de Wells Fargo & Company

SAN FRANCISCO, June 24 /PRNewswire/ -- Wells Fargo & Company (NYSE: WFC) a annoncé aujourd'hui les résultats de son offres publique d'achat annoncée précédemment pour "un quelconque et tous" les titres en circulation de 17 séries différentes de créances de la société et de ses filiales. Les offres ont commencé le 17 juin 2004 pour finir à 11 h 59 heure de New York City, le mercredi 23 juin 2004. Lors du règlement (prévu pour demain), la société va payer environ 2,44 milliards de dollars au total (intérêts inclus) pour tous les titres achetés. La société s'attend à enregistrer des gains avant impôts d'environ 176 millions de dollars, ou environ 0.06 par action après impôts, au second trimestre après le règlement des transactions.

"La complétion de cette offre publique d'achat est le tout dernier exemple du succès continu que nous remportons lorsqu'il s'agit de capitaliser sur les opportunités de marché en vue de minimiser nos coûts de financement à long terme," a déclaré Howard Atkins, directeur financier. "En avril 2003, nous avons complété une des plus grandes émissions de dette convertible à ce qui était, à notre avis, la plus forte prime de conversion jamais réalisée par une institution financière et, en mars 2004, nous avons complété une des plus grandes émissions de dette globale jamais réalisée par une institution financière. La dette remboursée dans cette offre publique d'achat a été précédemment émise à des taux d'intérêt sensiblement au-dessus de ces financements récents et bien au-dessus des nouveaux coûts d'émission actuels de la Société."

Chaque offre contenue dans cette offre publique d'achat était conditionnelle à ce que la société ne paye pas plus de 2,5 milliards de dollars au total (intérêts inclus) pour tous les titres achetés dans toutes les offres. A cette fin, la Société a annulé l'offre de la série suivante

     Emetteur         Désignation des titres    Numéro CUSIP / Numéro ISIN
     
     Wells            Obligations                  94975CAL1       
     Fargo            prioritaires à             (US94975CAL19) 
     Financial,       5.50% Série 2012     
     Inc.             à échéance du 
                      1er août 2012 
               (cotés à la Bourse du Luxembourg)

Pour les autres séries, le tableau inclus dans ce communiqué indique le total général principal offert et accepté.

Wells Fargo & Company est une entreprise de services financiers diversifiés dont l'actif se chiffre à 397 milliards de dollars US. Elle offre des services bancaires, d'assurances, d'investissements, d'hypothèques et de finances de consommation à partir de plus de 5 900 bureaux et sur Internet (wellsfargo.com) à travers l'Amérique du Nord et ailleurs à l'échelle internationale

La déclaration suivante est publiée en vertu de la loi Private Securities

Litigation Reform Act de 1995: Ce communiqué contient des énoncés prospectifs au sujet de la société. Ne vous fiez pas sans réserve à ces énoncés prospectifs. Ils indiquent les attentes de la société pour l'avenir et ne constituent pas des

garanties. Ces énoncés prospectifs ne sont valables qu'à la date à laquelle ils sont prononcés et la société n'est pas tenue de les actualiser pour refléter les changements intervenus après cette date. Le Rapport annuel 2003 de la société sur Formulaire 10-K et son Rapport trimestriel u 31 mars 2004 sur Formulaire 10-Q déposés auprès de la Securities and Exchange Commission décrivent les facteurs susceptibles de faire varier sensiblement les résultats réels des attentes de la société.

                                  LISTE DES TITRES 
                                                                        
                                                       Total 
                                                       général 
                                                       principal 
                   Désignation     Numéro CUSIP/       offert et 
    Emetteur       des titres      (Numéro ISIN)       accepté 
     
    Servus         Obligations     336294AG8           USD$69,694,000
     Financial     subordonnées    (US336294AG88) 
     Corporation*  à 7.00% à 
                   échéance du 
                   15 juillet 2005 
     
    Wells          Obligations      94975CAB3         USD$98,546,000
     Fargo         prioritaires     (US94975CAB37) 
     Financial,    à 7.00% à  
     Inc.          échéance du 
                   1er novembre 2005 
     
    Wells         Obligations        94975CAD9         USD$227,813,000
    Fargo          prioritaires à   (US94975CAD92)
     Financial,   6.125% à échéance 
     Inc.         du 15 février 
                  2006(1) 
     
    Servus        Obligations         336294AH6        USD$105,699,000
     Financial    prioritaires à     (US336294AH61) 
     Corporation* 6.875% à échéance 
                  du 15 novembre 2006 
     
    Wells         Obligations         669383DH1       USD$65,325,000
     Fargo        prioritaires à     (US669383DH15) 
     Financial,   7.20% Série 2007 
     Inc.**       à échéance du 
                  1er mai 2007 
     
    Wells         Obligations           94975CAK3     USD$299,150,000
     Fargo        prioritaires à       (US94975CAK36) 
     Financial,   4.875% Série 2007 
     Inc.         à échéance du 
                  12 juin 2007(1) 
                         
     
    Wells         Obligations à taux    66938FJT2     USD$112,935,000
     Fargo &      fixe de 6.75% à      (US66938FJT21) 
     Company***   moyen terme Série H 
                  à échéance du 
                  15 juin 2007 
     
    Wells         Obligations           9497E5AA0      USD$45,725,000
     Fargo        prioritaires à       (US9497E5AA09) 
     Financial,   moyen terme à 7.47% 
     Inc.         à échéance du 
                  8 août 2007 
     
    Wells         Obligations           669383DP3      USD$38,929,000
     Fargo        prioritaires à       (US669383DP31) 
     Financial,   6.375% Série 2007 
     Inc.**       à échéance du 
                  1er décembre 2007 
     
    Wells         Obligations           669383DD0     USD$36,752,000
     Fargo        prioritaires à      (US669383DD01) 
     Financial,   6.25% Série 2007 
    Inc.**        à échéance du 
                  15 décembre 2007 
     
    Wells         Obligations           94975CAF4      USD$366,442,000
     Fargo        prioritaires à        US94975CAF41) 
     Financial,   5.875% Série 2008 
     Inc.         à échéance du 
                  15 août 2008(2) 
     
    Wells         Obligations           669383DR9     USD$129,327,000
     Fargo        prioritaires à      (US669383DR96) 
     Financial,   5.625% à échéance     
     Inc.**       3 février 2009 
     
    Wells         Obligations           669383DK4     
     Fargo        prioritaires à       (US669383DK44) USD$128,345,000
     Financial,   6.85%  Série 2009 
     Inc.**       à échéance du 
                  15 juillet 2009 
     
    Wells         Obligations           94975CAJ6     USD$289,301,000
     Fargo        prioritaires à       (US94975CAJ62) 
     Financial,   6.125% Série 2012   
     Inc.         à échéance du 
                  18 avril 2012(2) 
     
         
    Wells        Obligations non         669380AW7     USD$126,193,000
     Fargo &     garanties de rang     (US669380AW79) 
     Company***  inférieur à 6.65%        
                 à échéance du 
                 15 octobre 2023 
     
    Wells        Obligations à taux      66938FJU9     USD$113,429,000
     Fargo &     fixe de 6.75% à       (US66938FJU93) 
     Company***  moyen terme Série J 
                 à échéance du 
                 15 décembre 2027 

(1) Coté à la Bourse du Luxembourg

* Émis à l'origine par First Security Corporation. Après échéance de l'offre, la Société prévoit une fusion de Servus Financial Corporation avec une des filiales à part entière de la Société.

** Émis à l'origine sous le nom de Norwest Financial, Ince., maintenant appelée Wells Fargo Financial, Inc.

*** Émis à l'origine sous le nom de Norwest Corporation, maintenant appelée Wells Fargo & Company.

Site Web: http://www.wellsfargo.com

LA

SOURCE Wells Fargo & Company